Ток платежом красен
|
|
Дата: 25/06/2007 |
 | |
Программы развития малой энергетики анонсируют и на федеральном уровне, и во многих регионах, но первые частные электростанции появляются не благодаря усилиям власти, а скорее вопреки им. Чтобы построить и запустить собственную мини-ТЭЦ, в бой нужно вступить со всеми мыслимыми госструктурами, в том числе с серьезнейшим противником -- "Газпромом". Единичные победители, однако, доказывают, что бизнес этот может быть вполне рентабельным.
Успешные крупные проекты в российской малой энергетике можно пересчитать по пальцам. В профессиональной среде эти примеры затерты до дыр -- обсуждают все больше не технические характеристики и даже не стоимость проектов, а кому, как и за сколько удалось утрясти вопрос с газом, с подключением к электросетям, наладить отношения с местными администрациями. Между тем две трети территории России с более чем десятой частью населения не входят в зону ответственности РАО ЕЭС и вынуждены получать тепло и электричество собственными силами -- в основном от полуразрушенных котельных и сильно изношенных генерирующих мощностей малой и средней величины. Плюс к тому гигантские потери в большой энергетике при дальней транспортировке (до 40% электроэнергии и до 70% тепла), износ оборудования в ней же, рост потребления и высокая стоимость подключения. В Московской области цена подключения к магистральным электросетям сравнялась со стоимостью строительства небольшой электростанции -- 45 тыс. рублей за 1 кВт.
Казалось бы, уж коли в энергетику пришел рынок, строй более эффективные станции и продавай тепло и свет себе не в убыток. Современные парогазовые установки небольшой мощности имеют КПД более 60%, тогда как старые -- 20-27% в лучшем случае. Тем не менее в том же Подмосковье готовые к запуску объекты стоят годами, не получая лимитов на газ и не имея гарантий на подключение к сетям. Но эксперты все равно говорят, что самые трудные первые шаги в нужном направлении уже сделаны и дальше дело пойдет быстрее.
Если выпало в империи родиться
Первой российской компанией, заявившей о своей специализации на малой энергетике и не побоявшейся масштабных вложений в нее, стала группа "Энергомаш". Можно сказать, что так началась вторая жизнь корпорации, которую в середине 1990-х годов называли "русским Siemens", но позже вытеснили из большой игры высшие государственные интересы. Что интересно, для Siemens малая энергетика сегодня тоже ключевое направление.
ЭМК (Энергомашкорпорация) была создана в 1993 году. Главными акционерами выступили крупнейшие заводы российского энергомаша -- Ленинградский металлический завод (ЛМЗ), "Электросила" и Завод турбинных лопаток (ЗТЛ), а также офшорные компании Mardima Company Ltd. и Dream Investments Ltd.-- как выяснилось впоследствии, принадлежавшие основателю корпорации Александру Степанову. История предприятия по тем временам была обычной: в какой-то момент провели допэмиссию, доля офшоров в компании увеличилась, доля заводов сократилась. К 1998 году ЭМК почти полностью принадлежала Степанову и контролировала около 40 заводов, производящих большую часть оборудования для крупных энергетических станций -- от турбин и генераторов до котлов, трубопроводов и задвижек.
Развернуться "новому Siemens", тем не менее, не дали. В 1998 году активами Степанова заинтересовался холдинг "Интеррос", который приступил к созданию собственного энергомашиностроительного гиганта -- "Силовых машин". С помощью процедуры банкротства удалось перехватить контроль над ЛМЗ, позже к нему присоединились "Электросила" и ЗТЛ. Это был серьезный удар. Несмотря на то что в собственности ЭМК оставался ряд крупных активов, о большой энергетике пришлось забыть.
О компании ничего не было слышно до 2001 года, когда она анонсировала программу "1000 блоков". Было заявлено, что ключевым инвестиционным проектом группы "Энергомаш" является развитие дочерней компании ОАО "ГТ-ТЭЦ Энерго", которая к 2010 году должна будет построить и начать эксплуатировать газотурбинные блоки на 9000 МВт установленной мощности.
В презентацию своей программы ЭМК вложила мощный посыл: малая энергетика является наиболее перспективным рынком российской экономики. Об этом говорят цифры: от 50 до 70% потребителей не охвачены централизованным электроснабжением, а теплоснабжением -- до 80%. Значительную часть этой потребности должна покрыть малая энергетика, поскольку она более эффективная, и в этом направлении движется весь мир. Размер этого рынка был оценен в 100 млн кВт. То есть на долю ЭМК с ее 1000 энергоблоков по 9 МВт должно прийтись примерно 10%. Просматривалось в презентации и другое сообщение: пусть большая энергетика выгоднее -- наученная опытом прежних лет, ЭМК не польстится больше ни на какие проекты, к которым может проявить интерес государство.
Самое удивительное, что построить 1000 блоков компания собралась на собственные и заемные средства, не привлекая на первом этапе стратегических инвесторов. Проект требовал $20,75 млрд, а продавать энергокомпании, объединяющие по 40 уже работающих станций, корпорация рассчитывает начать только в 2009 году.
В настоящий момент проект ЭМК охватывает 44 станции (118 блоков), из них восемь (по два-четыре блока каждая) уже построены и эксплуатируются в небольших городах. Общий долг корпорации оценивается в $1 млрд, но кредиторы не волнуются: корпоративные облигации "ГТ-ТЭЦ Энерго" последние два года неизменно входят в пятерку лидеров роста.
Сложности не пугают
Помимо ЭМК за последние несколько лет несколько десятков структур заявили о выходе на рынок малой энергетики. Российские компании вслед за западными гигантами (Siemens, General Electric, Samsung) поверили в ее перспективность. При этом возможности будущих игроков сильно разнятся. Например, среди них есть крупнейший энергостроительный холдинг "Технопромэкспорт", пока еще государственный, но готовящийся к приватизации в будущем году. Он уже является собственником мини-ТЭЦ в "Москва-Сити" и строит малые станции в нескольких городах Подмосковья. Или компания "Интертехэлектро -- новая генерация", принадлежащая бывшему советнику Анатолия Чубайса и гендиректору "Тюменьэнерго" Артему Бикову. Она, в частности, уже построила небольшие станции в сибирских городах (главным образом для обслуживания нефтяных компаний), работающие на попутном газе.
Есть и игроки помельче. К примеру, не так давно самарский предприниматель Александр Швидак, владелец Самарского подшипникового завода, купил санкт-петербургский завод подстанций "Звезда-Энергетика". Швидак намерен наладить на его мощностях производство мини-электростанций, вложив в это дело $10-12 млн.
Однако реально осуществляемых проектов не так уж много. Сложности в малой энергетике серьезно омрачают ее перспективы. Прежде всего стоимость инженерного проекта для малой станции оказывается такой же, как для большой. Не удается сэкономить и на строительстве инфраструктуры, и на обслуживании, в итоге себестоимость объекта увеличивается в разы. "Осуществлять проекты в малой энергетике гораздо тяжелее, чем в других секторах экономики,-- говорит замгендиректора компании Energy Consulting Светлана Иванова.-- Здесь приходится сталкиваться и с местными администрациями, которые не всегда являются адекватным бизнес-партнером, и с невозможностью получить лимиты на газ, и с довольно прохладным отношением к малой энергетике со стороны РАО ЕЭС. Последнее не декларируется открыто, но и уверенности в том, что новые объекты будут подключены к магистральным сетям, нет".
Особенно дорого оказывается строить в Москве. К перечисленных выше проблемам добавляются сложности с землеотводами, большой коррупционный аппетит чиновников и прочие особенности столичного бизнеса.
Дорогая моя столица
Тем не менее заявленных проектов мини-ТЭЦ в Москве довольно много. Абсолютное большинство построенных объектов -- отдельные станции для собственных нужд предприятий. Помимо традиционных дешевых дизель-генераторов и мини-котельных представители даже среднего бизнеса уже вполне справляются с возведением современных газовых станций стоимостью до нескольких миллионов долларов. Основное их достоинство -- способность производить и электро-, и теплоэнергию с максимальной эффективностью. Так, компания "Ла Макс", владеющая торговым комплексом "Три кита", построила для своих нужд ТЭЦ на 6 МВт в 2000 году; утверждается, что к 2005 году она уже окупилась. То же говорят в компании "БЭЛ Девелопмент" (принадлежит "Базовому элементу") и в подмосковном сервис-центре Toyota, которые также используют собственные газовые станции.
Если говорить о мини-ТЭЦ как о самостоятельном бизнесе, то такой проект в Москве реализован только один. Это упомянутый объект "Технопромэкспорта" в "Москва-Сити". Ожидается, впрочем, что к 2010 году частных электростанций, работающих на открытом рынке электроэнергии, в Москве будет не меньше 11. Например, турецко-американская компания "Росмикс" уже строит станции "Терешково" в Солнцеве и "Кожухово". Российское ЗАО "ДКМ-Инжиниринг" выиграло тендер на возведение электростанции в поселке Северный, а самую большую ГТЭС (газотурбинная теплоэлектростанция) "Молжаниновка" мощностью 200 МВт и 380 Гкал/ч выпало сооружать компании "Ресад", принадлежащей ЗАО "Русский энергетический резерв". Еще один конкурс в мае 2006 года выиграла компания "Энергопроминвест" -- на строительство ГТЭС "Щербинка" в Южном Бутове. В этом году правительство Москвы намерено провести еще шесть инвестконкурсов на участки под электростанции.
Ни одна из этих компаний не захотела рассказывать о своих московских проектах. Эксперты объясняют такую закрытость спецификой столичной системы распределения участков и возможными будущими сложностями, главной из которых считается газ. Известно, впрочем, что работы ведутся и что на Терешковской и Кожуховской станциях будет установлено по три турбины на базе авиационных двигателей мощностью 46 МВт от General Electric. Известно также, что в Щербинку газ будет поставлять по рыночным ценам британская компания Victoria Oil & Gas, руководимая одним из бывших топ-менеджеров ЮКОСа, и что такое сырье обойдется дороже, чем газпромовское, поскольку еще нужно будет заплатить "Газпрому" за транспортировку газа.
Еще больше проектов малой энергетики существует в Подмосковье, но они тоже реализуются медленно. Почти все города в области заявили, что им необходимы новые энергомощности и что они готовы привлекать под это дело частных инвесторов. Однако большинство проектов было заморожено из-за противодействия крупных госкомпаний и тех же местных властей. Так было, например, в Королеве. Возведение двух мини-ТЭЦ (15 и 30 МВт) уже было согласовано с инвестором -- компанией "Транс Нафта", однако позже администрация отказалась от проекта, поскольку он "не предусмотрен программой развития региона".
Не очень хорошо вышло и с проектом "Технопромэкспорта" в Звенигороде. Компания взялась построить газотурбинную станцию из трех блоков по 6 МВт для Звенигородской генерирующей энергетической компании, акционерами которой являются городская администрация и частные инвесторы. "Потребности города на самом деле в два раза больше,-- говорит руководитель проекта Валерий Кодацкий,-- но денег нашлось только на 18 МВт. Себестоимость установленного киловатта энергии при такой мощности и нулевой инфраструктуре сильно возрастает, на этом проекте она может дойти до $2 тыс.".
Тем не менее с расчетной стоимостью инвесторы согласились еще два года назад, но проект не завершен. "Мы могли бы пустить станцию год назад,-- говорит Кодацкий.-- Но сдерживающим моментом является получение от МОЭСК (Московская объединенная электросетевая компания.-- 'Деньги') и 'Мособлгаза' технических условий на выдачу электрической мощности и лимитов на газ. Поставлять электричество напрямую потребителям -- в жилые кварталы -- мы, как ответственная компания, клиентам не рекомендуем, советуем отдавать вырабатываемую энергию в сети, а потом выкупать обратно: это повышает надежность электроснабжения потребителей. Новая ТЭЦ заберет лимиты старых котельных, которые будут закрыты после ввода ее в эксплуатацию, но этого топлива недостаточно, а 'Газпром' новых лимитов и условий подключения не дает".
"Мы считаем, что время для масштабных инвестиций в малую энергетику придет лет через пять,-- говорит Светлана Иванова из Energy Consulting.-- Пока проекты в этой области наталкиваются на слишком большие трудности. Тем не менее именно те компании, которые рискуют вкладывать средства в эту отрасль сегодня, могут рассчитывать на больший успех в будущем".
Зеленый свет
Я спрашиваю руководителя и совладельца проекта группы ЭМК "ГТ-ТЭЦ Энерго" Алексея Плещева, как преодолеваются сложности в малой энергетике, а он в ответ рассказывает притчу о женщине из горного племени, у которой украли ребенка. Мужчины племени не смогли одолеть горных круч, пытаясь его вызволить, а она смогла. "Потому что это был ее ребенок",-- говорит со значением Плещев.
Добавляет, правда, что в Москве компания бизнес не ведет, поскольку проблем там на порядок больше и решать их существенно дороже: "Конкуренция большая, и все политизировано. Ну, если мягко сказать, не всегда объективно принимаются решения".
-- В Вельске, где работает наша первая пилотная станция ГТ-ТЭЦ, до нас во многих домах не было горячей воды. Не как в Москве -- по три недели, а никогда. Конечно, они нас как родных там приняли и никаких препятствий не чинили.
Станции "Энергомаша" необычные -- можно сказать, висят в воздухе. Таких в мире больше нет. Дело в том, что для проекта "1000 блоков" ЭМК закупила и внедрила уникальную технологию подвеса роторов турбогенератора и газотурбинной установки на магнитных подшипниках.
-- Магнитный подшипник хорош тем, что не требует масла, не изнашивается, потому что не имеет во время работы механического контакта с другими элементами конструкции. Изобретен он был у нас в космической отрасли. Но когда мы обратились к нашим космическим предприятиям с просьбой продать технологию, нам сказали: да что вы, нельзя, секрет! Пришлось купить этот "секрет" у французской фирмы S2M.
Плещев очень гордится эффективностью своих станций, может говорить о них часами.
-- Самое главное, пуск можно осуществить за одну минуту. А большой тепловой станции нужно до пяти дней! Даже самая продвинутая газотурбинная станция пускается минут за сорок, и в этот период просто сжигается топливо, а энергия не выдается.
Впрочем, две из восьми построенных ТЭЦ еще не работают -- опять же по причине отсутствия топлива. Как и в Подмосковье, проблему решают месяцами, но пока не решили.
Тем не менее Плещев уверяет, что этот бизнес очень выгодный: в среднем показатель EBITDA (прибыль до выплат по налогам и займам) у ТЭЦ составляет 50%.
-- В этом году наиболее рентабельной оказалась Белгородская ТЭЦ, поскольку там мы стали участником оптового рынка электроэнергии. Это произошло в январе, и выручка сразу выросла в два раза. А наименее рентабельная, пожалуй, ТЭЦ в Орле. Там у нас один покупатель и хороший -- "Северсталь", но газ -- самый дорогой. Покупаем у НОВАТЭКа, и приходится платить еще и за транспортировочные услуги "Газпрома".
Помимо ТЭЦ компании пришлось изрядно вложиться в инфраструктуру "смежников". Так, в Вельске "Энергомаш" достраивал нитку газопровода Вологда--Вельск, начатую и заброшенную в советское время ("Зато и газ у нас там самый дешевый"). Для каждой станции пришлось возводить собственные подстанции для связи с энергосистемой, а также тянуть до потребителей ЛЭП.
"Это хороший бизнес,-- уверяет Алексей Плещев.-- Очень сложный, но за ним будущее. В нем важен масштаб. Строить одну станцию для собственных нужд невыгодно: слишком дорога будет в эксплуатации. У нас на каждой станции сидят один-два оператора, а сервисные службы централизованы. Если ничего в планах государства не изменится -- не ликвидируют рынок электроэнергии, не перейдут опять к административному регулированию, станции, по нашим расчетам, окупятся в течение пяти-семи лет".
Источник: КоммерсантЪ- Деньги
